Ważne teraz

Poznaj najnowsze rozwiązania: system kaucyjny, podatek od nieruchomości, benchmarki  i wiele innych!

Poznaj najnowsze rozwiązania: system kaucyjny, podatek od nieruchomości, benchmarki  i wiele innych!

Przygotuj się na JPK CIT! Wybierz kompleksowe wsparcie w zakresie podatków, księgowości i technologii.

Przygotuj się na JPK CIT! Wybierz kompleksowe wsparcie w zakresie podatków, księgowości i technologii.

Szereg wyróżnień w rankingach ITR World Tax oraz ITR World TP 2024/2025

Szereg wyróżnień w rankingach ITR World Tax oraz ITR World TP 2024/2025

ALTO x mLeasing – wsparcie firm z sektora MŚP w zielonej transformacji

ALTO x mLeasing – wsparcie firm z sektora MŚP w zielonej transformacji

Praktyka korporacyjna i „Private Clients” ALTO Legal wzmocniona o nową kompetencję – doradztwo w obszarze sukcesji biznesów rodzinnych – do zespołu dołączyła adwokat Urszula Brzezińska-Grzęda

Urszula to doświadczony prawnik, specjalizujący się w doradztwie z zakresu prawa handlowego, w szczególności w procesach reorganizacji, transakcjach fuzji i przejęć, bieżącej obsłudze korporacyjnej, a także w problematyce sukcesji międzypokoleniowej biznesów rodzinnych.

Doradzała polskim i zagranicznym klientom w licznych transakcjach sprzedaży, reorganizacjach, w zakładaniu i likwidacji przedsiębiorstw, bieżącym doradztwie korporacyjnym oraz w przeprowadzaniu prawnego due diligence spółek z różnych branż, a także w negocjowaniu umów w transakcjach typu share dealassets deal, a także w planowaniu i wdrażaniu sukcesji międzypokoleniowej w polskich firmach rodzinnych.

Swoje dotychczasowe doświadczenie zdobywała m.in. w jednej z kancelarii z tzw. „Wielkiej Czwórki”, jak i w polskich butikowych kancelariach prawnych.

„Z moich obserwacji sukcesja międzypokoleniowa to proces bardzo złożony, wielowątkowy oraz wymagający – nie tylko po stronie samej rodziny, ale i zaangażowanych doradców. Z jednej strony niezbędna jest w nim gruntowna wiedza oraz wszechstronne doświadczenie doradcy w obsłudze, ale i w zrozumieniu biznesu, a z drugiej pewna wrażliwość na potrzeby konkretnej rodziny, na wartości, które inkorporuje w prowadzonym przez siebie biznesie. Firmy  rodzinne znacznie różnią się w swojej specyfice od innych biznesów, którym również doradzam. ALTO Legal rozumie specyfikę obsługi prawnej tego typu klienta i dlatego cieszę się niezmiernie, że wraz z zespołem Piotra i Tomasza będziemy mogli razem wspierać polskie firmy rodzinne również w obszarze sukcesji międzypokoleniowej.” – mówi mec. Urszula Brzezińska-Grzęda, Senior Associate w ALTO Legal.

Ogromnie cieszymy się z dołączenia Uli do naszego zespołu prawnego w ALTO. Chcemy wspólnie wspierać biznes, którego dużą część stanowią polskie firmy rodzinne, w ciągłym rozwoju. Dobrze przeprowadzona sukcesja międzypokoleniowa biznesu rodzinnego może być również elementem takiego rozwoju. W praktyce sukcesja jest dla wielu polskich firm wyzwaniem, dlatego też naszą rolą, jako profesjonalnych doradców, jest dostarczenie wsparcia w tym zakresie. Ważne by sukcesja była zaplanowana i przeprowadzona od początku do końca w sposób kompleksowy i usystematyzowany. Kancelaria ALTO Legal może pochwalić się swoimi sukcesami w obszarze praktyki Private Clients, a dołączenie Uli do naszego zespołu z pewnością pomoże nam budować silną kompetencję blisko najbardziej wymagającego klienta, także w obszarze sukcesji międzypokoleniowej – dodał Piotr Orczykowski, Partner Zarządzający ALTO Legal.

***

ALTO zapewnia swoim klientom kompleksowe wsparcie związane z obsługą prawną biznesu. Świadczymy doradztwo korporacyjne we wszystkich fazach związanych z prowadzeniem biznesu – w zakresie zagadnień związanych z rozpoczęciem prowadzenia działalności gospodarczej, związanych organizacją i bieżącym funkcjonowaniem spółek handlowych i innych podmiotów gospodarczych, a także związanych z unicestwieniem bytu prawnego podmiotów gospodarczych. Doradzamy w kwestiach dotyczących bieżącej działalności podmiotów gospodarczych, w tym w zakresie odpowiedzialności członków zarządu spółek, członków innych organów spółek oraz innych osób zaangażowanych w działalność spółki handlowej. Świadczymy doradztwo prawne w procesach reorganizacyjnych spółek, tj. procesy łączenia spółek, przekształcenia (transformacji) oraz podziału spółek, pomagamy w zidentyfikowaniu ryzyk prawnych związanych z prowadzoną działalnością gospodarczą, w tym przeprowadzamy analizę prawną (due diligence) podmiotów gospodarczych oraz proponujemy rozwiązania ograniczające te ryzyka.

ALTO wspieramy również najbardziej wymagających klientów, świadcząc kompleksowe usługi prawne dla sektora tzw. „Private Client”. W rankingu Kancelarii Prawniczych opublikowanym przez dziennik „Rzeczpospolita” za 2020 oraz 2019 Piotr Orczykowski – Partner Zarządzający ALTO Legal uzyskał wyróżnienia w kategorii „Private Clients”.

Klienci ALTO mogą liczyć na wsparcie w kwestiach prawnych, regulacyjnych, jak też podatkowych.

[ALERT ALTO] Pakiet ulg na innowacje – dwukrotnie większa ulga B+R od nowego roku

I.  Ulga B+R

1. Zwiększenie ulgi

  • Dwukrotnie wyższa możliwość odliczenia kosztów pracowniczych w ramach ulgi B+R: zwiększenie z 100% do 200%!,
  • Możliwość odliczenia 200% kosztów (teraz: 150%) przez podatników ze statusem CBR.

2. Nowy rodzaj odliczenia – ulga na innowacyjnych pracowników. Możliwość odliczenia np. z powodu zbyt niskiego dochodu lub straty od kwoty zaliczek na podatek dochodowy dot. pracowników realizujących prace B+R w co najmniej 50%.

II. Ulga na prototypy

Wprowadzenie nowego instrumentu umożliwiającego odliczenie od podstawy opodatkowania kosztów produkcji próbnej nowych produktów oraz kosztów wprowadzenia nowych produktów na rynek.
Realizujący działalność B+R będą mogli zaliczyć do kosztów podatkowych, maksymalnie 30%
(i jednocześnie nie więcej niż 10% dochodu):

  • wydatków poniesionych na nabycie lub wytworzenie środków trwałych niezbędnych do uruchomienia produkcji próbnej,
  • wydatków na ulepszenie ww. środków trwałych w celu dostosowania go do uruchomienia produkcji próbnej,
  • kosztów poniesionych w związku z przygotowaniem dokumentów lub uzyskaniem certyfikatów niezbędnych do wprowadzenia nowego produktu na rynek.

MF proponuje, by z ulgi na prototypy podatnicy korzystali w rozliczeniu za rok, w którym ponieśli wydatki kwalifikowane oraz w kolejnych dwóch latach następujących bezpośrednio po tym roku.

III. Połączenie ulgi B+R oraz ulgi IP Box

MF proponuje możliwość symultanicznego korzystania z obu tych instrumentów poprzez obniżenie podatku obliczonego z zastosowaniem stawki 5% dodatkowo o koszty poniesione na prace B+R związane z wytworzeniem, rozwinięciem/ulepszeniem prawa własności intelektualnej.

To bardzo praktyczne rozwiązanie, które rzeczywiście powinno umożliwić korzystanie z IP BOX wielu przedsiębiorcom, dla których do tej pory było to nieopłacalne.

IV. Ulga na inwestycje w Alternatywne Spółki Inwestycyjne (ASI)

Nowa ulga ma na celu zachęcenie do podejmowania przez osoby fizyczne inwestycji w przedsięwzięcia, których działanie wiąże się z dużym ryzykiem ekonomicznym.

Możliwość odliczenia od podstawy opodatkowania 50% wydatków na objęcie udziałów alternatywnej spółki inwestycyjnej, albo spółki, w której alternatywna spółka inwestycyjna posiada co najmniej 5% udziałów (akcji).

Warunkiem skorzystania jest posiadanie udziałów w ASI przez okres co najmniej 2 lat, opodatkowanie według skali podatkowej lub podatkiem liniowym, a odliczenie max. do 250 tys. zł.

Więcej szczegółów znajdą Państwo tutaj.

[WEBACAST ALTO] Rejestracja ZASI i co dalej? Bezpieczeństwo regulacyjne i inwestycyjne w ASI

AGENDA

  • Co po wpisie – czy ZASI jest małym TFI i jakie obowiązki posiada?
  • Procedury i regulaminy – które są konieczne, a które przydatne i jaki jest sens ich przygotowania?
  • Relacje z inwestorami ASI – przygoda inwestycyjna i wspólna wizja czy twarde zobowiązania? Jak prawidłowo ułożyć relacje i uniknąć niepotrzebnych.

Zachęcamy do pobrania materiałów z webinarium.

ALTO Legal wzmacnia zespół praktyki transakcyjnej (VC, M&A)

Do zespołu transakcyjnego ALTO dołączyli Szymon Tyniec (Associate, adwokat), ekspert z zakresu doradztwa transakcyjnego, oraz Mikołaj Kowalczyk (Junior Associate, aplikant adwokacki), specjalizujący się w kompleksowej obsłudze podmiotów gospodarczych, w szczególności startup’ów.

Wierzymy w polski rynek venture capital i stale w niego inwestujemy. Nasi eksperci, pod kierunkiem Rafała Kozłowskiego, wykonują dużo pracy na rzecz tzw. ekosystemu  – szkolimy, pomagamy młodym przedsiębiorcom oraz innym organizacjom działającym na tym rynku. Chcąc świadczyć na tym rynku w pełni profesjonalne usługi wsparcia prawnego, stale poszerzamy nasz zespół transakcyjny. Dodatkowo, Klienci bardzo dobrze przyjmują połączenie w ALTO kluczowych dla profesjonalnych inwestorów kompetencji, obejmujących oczywiście kompleksowe wsparcia w zakresie transakcji, ale także doradztwo regulacyjne oraz podatkowe – komentuje Piotr Orczykowski, Partner Zarządzający ALTO Legal.

Bardzo cieszy dołączenie do zespołu tak doświadczonego prawnika jak Szymon, o bardzo bogatym i różnorodnym doświadczeniu transakcyjnym, jak też Mikołaja, który mimo młodego wieku brał już udział w rundach finansowania topowych startup’ów w Polsce. Jestem przekonany, że ich wiedza, doświadczenia i entuzjazm będą dużą wartością dodaną w projektach realizowanych przez nasz zespół co pozwoli świadczyć jeszcze lepsze usługi Klientom – dodaje Rafał Kozłowski, kierujący praktyką transakcyjną w ALTO Legal.

Szymon Tyniec od początku swojej drogi zawodowej zajmował się doradztwem transakcyjnym na rynku venture capital, współpracując zarówno ze startupami jak i inwestorami. Brał udział w transakcjach M&A, także z udziałem funduszy private equity. Obok praktyki typowo transakcyjnej, Szymon był również zaangażowany w prowadzenie procesów sądowych, w tym związanych ze sporami na tle rozliczeń z umów inwestycyjnych i umów sprzedaży udziałów. Wspierał Klientów w szeregu kluczowych dla nich projektów dotyczących restrukturyzacji korporacyjnych, wdrożeń IT, czy też przy zagadnieniach związanych z nieruchomościami i ochroną środowiska.

Mikołaj Kowalczyk dotychczasowe doświadczenia zdobywał w projektach na rzecz podmiotów działających na rynku nowych technologii. Brał udział w doradztwie prawnym podczas rund inwestycyjnych w transakcjach typu venture capital oraz wyjść z inwestycji poprzez transakcje M&A. Zajmował się także zagadnieniami prawnymi w zakresie prawa cywilnego i handlowego. Pracował w warszawskich kancelariach prawnych, jak też w dziale prawnym spółki giełdowej.

***

ALTO zapewnia swoim klientom kompleksowe wsparcie związane z realizowaniem transakcji venture capital oraz M&A. Doradza zarówno po stronie kupującego (przejmującego) i inwestorów, w tym funduszom venture capital, jak też sprzedającego lub poszukującego kapitału. Eksperci ALTO strukturyzują transakcje, przeprowadzają kompleksowe badania due diligence podmiotu będącego przedmiotem transakcji, rekomendują sposób przeprowadzenia transakcji, sporządzają i negocjują dokumentacje transakcyjną, oraz przeprowadzają przedmioty transakcji przez reorganizacje. Klienci mogą liczyć na wsparcie ALTO w kwestiach prawnych, regulacyjnych, jak też podatkowych.

[WEBCAST ALTO]: Podatkowy Polski Ład – przedwakacyjne podsumowanie zmian

Co bardzo istotne, program Polski Ład jest żywym projektem, który jest nieustannie uzupełniany o dodatkowe informacje umieszczane na stronie kancelarii premiera, czy portalach społecznościowych. W trakcie naszego wydarzenia uporządkujemy i pogrupujemy tę rozproszoną wiedzę, co pozwoli na lepsze przygotowanie się i zaplanowanie przyszłych działań w momencie przedstawienia konkretnych projektów ustaw.

Jako że planowane zmiany dotkną każdego – osobiście, odnośnie jego wynagrodzenia netto, lub pośrednio, w odniesieniu do prowadzonego przez niego biznesu – gorąco zachęcamy do zgłębienia tego tematu.

Jeżeli interesują Państwa takie kwestie jak:  

  • zmiana wysokości wynagrodzeń netto poszczególnych grup pracowników lub osób samozatrudnionych,
  • prowadzone równolegle prace legislacyjne zmierzające do zrównania B2B z umowami o pracę,
  • jakie korzyści mogą przynieść inwestycje w innowacje (ulgi: B+R, IP Box, na prototyp, na robotyzacje, na wsparcie innowacyjnych pracowników),
  • jakie zmiany czekają nas w zakresie CIT (Estoński CIT, ulgi: na IPO i Venture Capital, konsolidacyjna, na ekspansję),
  • czego powinniśmy się spodziewać w temacie VAT (m.in. grupy VAT, opodatkowanie instytucji finansowych).

[WEBCAST ALTO – MATERIAŁY]: Insurance Meet-up vol. 5

W trakcie webcastu eksperci ALTO omówią najważniejsze obecnie zagadnienia podatkowe dla sektora ubezpieczeniowego.

Eksperci ALTO przybliżą Państwu następujące zagadnienia:

  • Polski Ład a sektor ubezpieczeniowy
  • Strategia podatkowa – jak kształtuje się praktyka oraz najnowsze informacje MF o publikacji informacji o realizacji strategii,
  • Polska w międzynarodowym programie współdziałania biznesu z organami podatkowymi,
  • Ceny transferowe – o czym trzeba pamiętać w 2020 r.,
  • WHT i MDR – update planowanych zmian i terminów,
  • Najnowsze orzecznictwo i interpretacje istotne dla branży ubezpieczeniowej.

[CORPORATE PULSE]: Zawieranie umów pomiędzy spółką kapitałową, a jej członkami zarządu – kwestia „innej umowy podobnej do kredytu, pożyczki, poręczenia”

Szczegółowa interpretacja zakresu tego obowiązku oraz rodzajów umów objętych tym rygorem od wielu lat wzbudza spory. O tym, że jest to zagadnienie istotne świadczy także to, że  zagadnienie to pojawiło się również w ramach zadania z prawa gospodarczego, na tegorocznym egzaminie radcowskim.

Z tego względu, warto przyjrzeć się bliżej pojęciu „innej podobnej umowy”, o którym mówi art. 15 § 1 Kodeksu spółek handlowych (dalej: „KSH”).

Zgodnie z treścią przywołanej regulacji, zawarcie przez spółkę kapitałową umowy kredytu, pożyczki, poręczenia lub innej podobnej umowy z członkiem zarządu, rady nadzorczej, komisji rewizyjnej, prokurentem, likwidatorem albo na rzecz którejkolwiek z tych osób, wymaga zgody zgromadzenia wspólników albo walnego zgromadzenia, chyba że ustawa stanowi inaczej. Brak uzyskania takiej zgody, stosownie do treści art. 17 § 1 KSH, powoduje nieważność czynności prawnej, która została dokonana bez wymaganej uchwały zgromadzenia wspólników lub walnego zgromadzenia.

O ile kwestia umowy pożyczki, kredytu, poręczenia jest jednoznaczna, o tyle pojęcie „innej podobnej umowy” wywołuje zasadnicze wątpliwości interpretacyjne. Zgodnie z niektórymi poglądami przedstawicieli doktryny prawa spółek, przez „inne umowy podobne” należy rozumieć zarówno umowy nazwane, jak i nienazwane, z których mogą wynikać obciążenia dla spółki podobne do tych, jakie wynikają np. z umowy kredytu, pożyczki czy poręczenia.

W kwestii pojęcia „innej podobnej umowy” wypowiadały się również sądy. I tak, w wyroku Sądu Najwyższego z 7.3.2017 r. (II CSK 349/16, OSNC 2018, Nr 1, poz. 9) stwierdzono, że termin „inna podobna umowa” obejmuje wszelkie umowy, do których istoty należy transfer środków ze spółki do majątku osób należących do podmiotowego kręgu wyznaczonego treścią art. 15 § 1 KSH, na ich rzecz, albo udzielanie im zabezpieczeń. Każdorazowo jednak umowa musi wywierać przynajmniej pośrednio jednostronnie korzystne skutki prawne dla wskazanych piastunów organów lub funkcjonariuszy spółki, zatem muszą być oni jej rzeczywistymi beneficjentami. Umowa może mieć zarówno charakter zobowiązujący, jak i rozporządzający, przy czym pozbawiona znaczenia jest rzeczywista wartość ekonomiczna świadczenia. Na jej podstawie spółka może być obowiązana do wykonania określonego zobowiązania, zaciągniętego przez osobę trzecią, stąd „podobna” jest w oznaczonych okolicznościach umowa o przejęcie długu, umowa z dłużnikiem o zwolnienie go z obowiązku świadczenia, czy też umowa o świadczenie na rzecz osoby trzeciej lub umowa gwarancji. W zasadzie zakresem zastosowania art. 15 § 1 KSH powinny być objęte takie umowy, które mają zbliżoną konstrukcję do umów nazwanych wymienionych w tym przepisie (wyr. SN z 7.3.2017 r. II CSK 349/16, Legalis, zob. też wyr. SN z 7.2.2019 r. II CSK 8/18, Legalis).

Można w takiej sytuacji postawić pytanie, czy także umowa dotycząca zwolnienia członka zarządu z określonej odpowiedzialności (np. tzw. indemnity letter) wymaga takiej uchwały. Wydaje się, że bezpieczniej jest przyjąć takie założenie.

Podsumowując powyższe rozważania, mając na uwadze sankcję nieważności czynności prawnej w razie braku jej potwierdzenia ze strony zgromadzenia wspólników lub walnego zgromadzenia, należy postulować, aby pojęcie innej podobnej umowy interpretować szeroko i przypadek każdej umowy oceniać z osobna, zwracając szczególną uwagę na to, czy wiąże się ona z dodatkowymi korzyściami dla członka organu spółki, w szczególności czy istotne przedmiotowo warunki zawieranej umowy (nawet takie jak czynsz umowy najmu, dzierżawy) odpowiadają warunkom rynkowym.

[ALERT ALTO] Pakiet zmian SLIM VAT 2 – projekt uproszczeń w Sejmie

Projekt zmian przewiduje m.in.:

  • likwidację regulacji o tzw. szyku rozstawnym w WNT i imporcie usług – usunięcie warunku uzależniającego dokonanie odliczenia podatku naliczonego w okresie wykazania podatku należnego od jego wykazania w terminie 3 miesięcy od powstania obowiązku podatkowego (Komentarz ALTO: na ten moment brak jest przepisów przejściowych sankcjonujących tzw. szyk zwarty w imporcie usług w okresie po wydaniu wyroku TSUE),
  • ułatwienie rozliczeń z tytułu transakcji łańcuchowych – wprowadzenia regulacji określającej, której dostawie należy przypisać wysyłkę lub transport w eksporcie towarów i WDT, gdy jest on organizowany przez pierwszy lub ostatni podmiot w łańcuchu (Komentarz ALTO: wciąż nie zniknie problem z przyporządkowaniem transakcji ruchomej w przypadku eksportu, gdy transport będzie organizowany przez podmiot pośredniczący),
  • umożliwienie podatnikowi rozliczającemu import towarów bezpośrednio w deklaracji VAT dokonania korekty, w sytuacji, gdyby w pierwotnej deklaracji podatek nie został rozliczony w prawidłowej wysokości,
  • zmiany w uldze na złe długi – brak rejestracji dłużnika nie będzie przeszkodą do skorzystania z ulgi przez wierzyciela (zmiana przepisów zgodnie z wyrokiem TSUE) oraz wydłużenie terminu do skorzystania z ulgi do 3 lat,
  • możliwość wyboru opodatkowania VAT dostawy nieruchomości w akcie notarialnym (zniesienie obowiązku składania dodatkowych oświadczeń do urzędu skarbowego).
  • większa elastyczność w zakresie korzystania z rachunków VAT – możliwość występowania o uwolnienie środków w przypadku odroczenia lub rozłożenia na raty zaległości podatkowych,
  • wydłużenie terminu na złożenie informacji o poniesieniu pierwszego wydatku na samochód wykorzystywany wyłącznie do działalności gospodarczej do czasu złożenia JPK za dany okres rozliczeniowy,

Zgodnie z zapowiedziami, większość nowych regulacja powinna wejść w życie 1 października br. Będziemy Państwa na bieżąco informować o postępie prac legislacyjnych.

[WEBCAST ALTO] Jak fiskus narusza procedurę i co z tym zrobić?

Widząc taką praktykę, zapraszamy Państwa na nasze webinarium, na którym eksperci ALTO z zespołu Tax-Litigation (posiadający wieloletnie doświadczenie we wspieraniu klientów w trakcie sporów podatkowych) odpowiedzą m.in. na pytania:

  1. Co to są czynności sprawdzające i czego może się w ich ramach domagać organ?
  2. Czy organ może żądać od podatnika wszystkiego i jakie sankcje może wykorzystać?
  3. Kiedy organ może przyjść na kontrolę bez zapowiedzi?
  4. Na czym polega hodowanie odsetek i co może z tego wyrosnąć?

Opowiemy również kiedy w praktyce warto pozwolić organowi na takie balansowanie na granicy przepisów, a kiedy jednak wytknąć mu błędy.

[ALERT ALTO] Polski Ład – ulgi na ekspansję i rozwój firm

Proponowany pakiet rozwiązań ma na celu ekspansję biznesu i rozwój firm poprzez uproszczenie rozliczeń podatkowych i zminimalizowanie wysokości obciążeń w podatkach. W efekcie, ma to zachęcić do inwestowania i reinwestowania swoich zysków w Polsce zarówno przez firmy polskie, jak i zagraniczne.

Eksperci ALTO będą dla Państwa na bieżąco komentowali pojawiające się nowe szczegóły dotyczące poniższych ulg.


Ulga na IPO

  • Ulgi podatkowe dla podmiotów wchodzących na giełdę oraz inwestorów indywidualnych
  • Ulga dla emitenta w postaci odliczenia od podstawy opodatkowania 150% wydatków bezpośrednio związanych z wejściem na giełdę (np. wydatków na przygotowanie prospektu emisyjnego, opłaty notarialne, sądowe, skarbowe)
  • W przypadku usług doradczych, prawnych i finansowych bezpośrednio związanych z emisją, możliwe będzie odliczenie 50% tych wydatków, do maksymalnej wysokości 50 tys. zł (bez podatku VAT)
  • Ulga dla inwestora indywidualnego polegać ma na zniesieniu obowiązku zapłaty podatku od zysku ze sprzedaży akcji kupionych w ramach IPO, pod warunkiem zachowania ich przez okres 3 lat

Komentarz Alto:

Zmiana pozytywna, ale komunikat Ministerstwa Finansów może rodzić wątpliwości co do sposobu rozliczenia i wysokości ulgi.  Dyskusyjna jest też zasadność ograniczenia możliwości odliczenia wydatków na usługi doradcze, prawne i finansowe do 50% tych wydatków i kwoty 50 tys. zł. W praktyce wydatki na usługi doradcze i pokrewne stanowią znaczną część kosztów związanych z IPO. Dodatkowo, w zakresie ulg dla inwestora indywidualnego ustawodawca ograniczył się jedynie do akcji nabytych w ramach IPO. Zasadne byłoby natomiast rozważenie dodatkowych ulg, które zachęcałyby do inwestycji na rynku kapitałowym, nie tylko w debiutujące na nim spółki.


Ulga dla inwestujących za pośrednictwem funduszy Venture Capital

  • Zachęta do inwestycji w polskie przedsiębiorstwa innowacyjne i startupy, a jednocześnie poprawa dostępu do finansowania dla startupów i firm, które zajmują się inwestowaniem w innowacje
  • Podmiot inwestujący za pośrednictwem funduszu Venture Capital będzie mógł odliczyć 50% kwoty inwestycji od swojego dochodu, w maksymalnej wysokości 250 tys. złotych

Komentarz Alto:

Zasadniczo zmianę należy ocenić pozytywnie, ale pomysł będzie można kompleksowo ocenić dopiero po pojawieniu się szczegółów i warunków skorzystania z ulgi. Nie jest też jasne jakich form inwestowania w startupy będzie dotyczyło odliczenie 50% kwoty inwestycji od dochodu (np. czy ulgą objęte zostanie dofinansowanie w formie pożyczek).


Ulga konsolidacyjna

  • Oprócz zaliczenia wydatków związanych z akwizycją innej spółki do kosztów uzyskania przychodów, możliwość odliczenia 100% tych kosztów od podstawy opodatkowania
  • Odliczenie będzie przysługiwało w roku podatkowym, w którym zostaną nabyte udziały (akcje) przejmowanej spółki i dotyczyć będzie tych wydatków związanych z nabyciem udziałów (akcji) spółki, które zostały faktycznie poniesione przez podatnika w roku podatkowym

Komentarz Alto:

Zmiana pozytywna mogąca zachęcić do przejęć podmiotów, które znalazły się w ciężkiej sytuacji finansowej i tym samym poprawić ich kondycję finansową. Jako przykłady wydatków, które będą mogły być odliczone w 100% od podstawy opodatkowania podano wydatki na obsługę prawną, wycenę, sporządzenie planów połączenia, audyt i podatki. Nie wspomniano natomiast o cenie nabycia udziałów / akcji, a bez wątpienia zalicza się ona do wydatków bezpośrednio związanych z nabyciem udziałów / akcji.


Ulga na ekspansję

  • Możliwość dodatkowego odliczenia kosztów, które muszą zostać poniesione przez przedsiębiorstwo w celu poszerzania rynków zbytu (wydatki na badania rynku, na szukanie nowych odbiorców towarów itp.)
  • Koszty zakwalifikowane jako wydatki poczynione z tytułu ekspansji biznesu (tzn. poniesione w celu zwiększenia przychodów ze sprzedaży produktów), będą mogły zostać odliczone dwukrotnie:

– raz jako koszt uzyskania przychodów;

– drugi raz odliczone od podstawy opodatkowania, przy czym odliczeniu podlegać będzie kwota do 1 mln zł

  • Warunkiem skorzystania z ulgi na ekspansję będzie wzrost sprzedaży danego towaru o 30% w ciągu dwóch lat

Komentarz Alto:

Zmiana pozytywna, natomiast skorzystać z ulgi będzie można dopiero po osiągnięciu wzrostu sprzedaży towaru o 30%, a zatem jest uzależniona od sukcesu. Ponosząc dodatkowe wydatki w celu ekspansji na nowe  rynki przedsiębiorca może nie mieć pewności, czy osiągnie zakładany wzrost sprzedaży. Ponadto, w komunikacie Ministerstwa Finansów mowa jedynie o nowych rynkach zbytu towarów, a nie też usług.


Zmiany w tzw. estońskim CIT

  • Usunięcie limitu przychodowego w wysokości 100 mln zł
  • Likwidacja minimalnego wolumenu inwestycji
  • Uprawnienie do skorzystania rozszerzone też na spółki komandytowe, spółki komandytowo-akcyjne i spółdzielnie
  • Pozostawienie warunków dotyczących kręgu udziałowców do osób fizycznych oraz prowadzenie w Polsce realnego biznesu
  • Zniesienie tzw. podatku na wejście, wynikającego z korekty rozliczeń
  • Efektywne opodatkowanie PIT i CIT w przypadku małego podatnika wynosić będzie zawsze 20% bez względu na wolumen inwestycji
  • W przypadku dużych podatników obniżone efektywne opodatkowanie będzie dotyczyć również okresu pozostawania w systemie estońskim, a nie tylko w sytuacji wyjścia z niego

Komentarz Alto:

Zmiana bardzo pozytywna, która realnie może przyczynić do rozszerzenia kręgu podmiotów, które skorzystają z opodatkowania estońskim CIT.

Pełna treść komunikatu Ministerstwa Finansów dostępna jest tutaj.